恒瑞医药：成长性良好的医药企业

　　安万特两次诉恒瑞医药多西他赛侵犯其专利，此次多西他赛组合物专利被国家知识产权局判无效，恒瑞医药取得了绝对胜利，对中国企业意义较为重大，表明中国制药企业在和跨国制药企业的知识产权争端中，正在积累宝贵经验。

　　维持2008~2010年每股收益至0.85元、1.10元、1.33元，同比增长7%、29%、21%。剔除投资收益和公允价值影响，2008年主业净利润增长72%，每股收益0.90元。

　　公司是医药上市公司中成长性和财务状况最好的企业，维持“买入”评级。(申银万国)